Vendre de la crypto est facile en théorie. En fait, l’encaissement peut être plus compliqué.
Selon la façon dont vous procédez, vous pourriez devoir payer des frais de négociation, des limites de retrait ou des conséquences fiscales.
Voici tout ce que vous devez savoir.
Il n’existe pas de banque qui effectue des retraits sans commission pour les crypto-monnaies. La plupart du temps, retirer votre argent vous coûtera quelque chose.
Heureusement pour les traders et les investisseurs, vendre des cryptomonnaies est beaucoup plus facile qu’avant. La meilleure option pour vous dépend généralement de ce qui vous tient le plus à cœur : des frais réduits, la rapidité, la commodité ou la confidentialité.
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Pour la plupart des gens, c’est l’option la plus simple et la moins chère.
Un échange centralisé tel que Coinbase ou Binance vous permet de vendre votre crypto contre des dollars américains, de placer le produit sur un solde de trésorerie, puis de retirer l’argent sur votre compte bancaire lié.
Cela dit, ne cliquez pas simplement sur « vendre » sans vérifier la structure tarifaire. Certaines plateformes, telles que Coinbase et Kraken, facturent des tarifs différents selon que vous utilisez une simple fonctionnalité de vente instantanée ou que vous passez une commande sur un écran de trading plus avancé.
Alors, qu’est-ce qui est typique ? Si vous utilisez une interface d’échange plus avancée, un investisseur particulier peut payer environ 0,60 % ou moins pour vendre. Mais si vous utilisez les fonctionnalités de vente instantanée ou de commodité de l’une de ces plates-formes, le coût peut être plus proche de 1 % ou plus une fois la diffusion intégrée.
Les virements bancaires ACH standard après la vente prennent généralement jusqu’à cinq jours ouvrables pour être compensés, en fonction de l’échange.
Certains portefeuilles cryptographiques vous permettent désormais de vendre directement depuis l’interface du portefeuille via un fournisseur de sortie intégré. C’est une sorte de juste milieu entre la garde personnelle et la commodité.
MetaMask, un portefeuille d’auto-garde populaire compatible Ethereum, permet aux utilisateurs de vendre des crypto-monnaies dans MetaMask Portfolio ou son application mobile, et de déposer le produit sur un compte bancaire lié. Pendant ce temps, MoonPay indique que les utilisateurs peuvent vendre des crypto-monnaies contre du fiat et effectuer des retraits sur des comptes bancaires, des cartes et, dans certains cas, des services comme PayPal ou Venmo.
Le principal attrait ici est la commodité. Si votre crypto se trouve déjà dans un portefeuille de garde autonome, vous n’aurez peut-être pas besoin de l’envoyer d’abord à un échange.
Mais la commodité a un prix. Habituellement, ces coûts de sortie basés sur le portefeuille se situent dans une fourchette d’environ 2 % à 5 % – beaucoup plus élevés que ce que vous paieriez habituellement sur un échange – et ces dépenses peuvent augmenter une fois que vous incluez le spread et les frais de blockchain/réseau.
Tous les portefeuilles n’ont pas non plus de sorties. Beaucoup sont encore principalement conçus pour le stockage, les transferts et la connexion à des applications, et non pour transférer de l’argent sur votre compte bancaire.
Si votre portefeuille ne dispose pas de rampe de sortie, vous devez généralement d’abord envoyer la cryptographie vers un échange centralisé ou une autre plate-forme prenant en charge la vente.
Certaines maisons de courtage et applications d’investissement traditionnelles vous permettent désormais d’acheter et de vendre des crypto-monnaies aux côtés d’actions et d’ETF.
Fidelity Crypto, par exemple, permet aux utilisateurs d’acheter, de vendre et de transférer certaines crypto-monnaies au sein d’un compte accessible aux côtés des comptes d’investissement traditionnels. Robinhood vous permet également d’acheter et de vendre des crypto-monnaies.
Cette option est judicieuse pour les investisseurs qui aiment garder leur vie financière sous un même toit. Cela peut sembler moins chaotique que de jongler avec un échange, un portefeuille et un compte bancaire distincts.
Le compromis est que les maisons de courtage peuvent offrir moins de pièces, moins de fonctionnalités de blockchain et moins de flexibilité qu’une plate-forme cryptographique dédiée.
Certains services permettent désormais aux utilisateurs d’encaisser des crypto-monnaies aux guichets automatiques ou aux kiosques. Coinme, une société populaire de guichets automatiques cryptographiques, fait la publicité de dizaines de milliers d’emplacements participants dans tout le pays.
Alors, comment connecter réellement la crypto d’un portefeuille ou d’un échange à un guichet automatique et obtenir de l’argent ?
Avec un service comme Coinme, vous démarrez généralement la vente dans l’application. Vous choisirez le montant de crypto à transférer vers l’application, confirmerez la vente et recevrez un code cash. Ensuite, vous vous rendez à un guichet automatique ou à un kiosque participant, entrez ce code et récupérez l’argent.
En d’autres termes, vous n’allez généralement pas jusqu’à la machine pour « brancher » votre portefeuille. L’application ou la plateforme gère la vente en premier, et la machine n’est que le point de retrait.
L’avantage est évident : de l’argent physique rapide.
Les inconvénients sont également évidents : des frais beaucoup plus élevés, des limites inférieures, une vérification d’identité dans de nombreux cas et un risque d’arnaque. La fraude aux crypto-ATM a suscité de nombreux avertissements de la part des responsables de la protection des consommateurs.
Les frais peuvent également être énormes – entre 5 et 15 % environ – et certaines machines fonctionnent encore plus une fois la pâte à tartiner cuite.
Les frais aux guichets automatiques Bitcoin ont également tendance à être mal divulgués. Plusieurs entreprises exploitant ces machines ont fait l’objet d’une enquête de la part des procureurs généraux des États pour leur manque de transparence concernant les tarifs.
En bref, si vous utilisez un guichet automatique Bitcoin, vous payez un supplément élevé pour accéder à l’argent liquide.
“Les frais et les spreads sont horribles, et il existe de nombreuses autres options”, a déclaré Adam Blumberg, planificateur financier agréé et co-fondateur d’Interaxis, une société d’enseignement spécialisée dans les technologies financières, la blockchain et les actifs numériques. “Je ne vois pas de bonne raison d’utiliser un guichet automatique Bitcoin.”
La crypto est un actif extrêmement volatil. D’énormes fluctuations de haut en bas sont à prévoir, en particulier pour les petites pièces.
Ainsi, une forte baisse de prix n’est pas nécessairement une raison de vendre, surtout si votre thèse n’a pas changé et que vous croyez toujours aux arguments à long terme de l’actif.
Une démarche plus intelligente consiste à établir des règles avant les émotions prennent le dessus.
Vous pouvez le faire en fixant des objectifs à plusieurs niveaux avant d’investir. Par exemple, vous pourriez décider de vendre une partie de votre position après un gain de 50 %. Peut-être que vous couperez à nouveau si cela double. En revanche, vous pouvez peut-être utiliser un seuil de risque tel que vendre si le prix tombe 30 % en dessous de votre point d’entrée.
Un autre cadre consiste à vendre des crypto-monnaies si la position devient une part trop importante de votre portefeuille.
Pour un investisseur conservateur, la crypto pourrait rester dans la fourchette de 1 à 3 % du total des actifs investissables. Une personne plus agressive pourrait tolérer 5 à 10 %.
Une fois qu’une position dépasse la limite que vous avez initialement fixée, vendre des crypto-monnaies à rééquilibrer peut être une décision disciplinée qui maintient vos avoirs alignés sur votre tolérance au risque. Si un rallye pousse une allocation de 3 % à 9 %, la réduction pourrait réduire le risque et verrouiller les gains.
Les ordres stop peuvent aider avec tout cela. Un ordre stop, également appelé ordre stop-loss, s’exécute lorsque l’actif atteint un prix de déclenchement prédéfini.
« Définissez les arrêts en fonction de votre stratégie ou de votre plan », a déclaré Blumberg.
En fait, vous pouvez décider dans quelles circonstances vous vendrez votre crypto juste après l’avoir achetée.
Voici un exemple : disons que vous achetez de l’Ethereum à 2 300 $.
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Vous pourriez placer un ordre de vente limité juste après l’achat pour vendre 1 150 $ une fois que l’ETH atteint 3 450 $, ce qui représente un gain de 50 %.
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En même temps, vous pourriez placer un ordre stop-loss si Ethereum tombe à 1 610 $, ce qui représente une baisse d’environ 30 %.
De cette façon, vous éliminez le stress et les émotions de l’équation.
« Si vous n’avez pas de plan, vous conserverez trop longtemps ou vendrez trop tôt », a déclaré Blumberg.
Pour certains partisans du Bitcoin, « ne jamais vendre » est la thèse fondamentale. Cela semble extrême, mais dans le domaine de la cryptographie – Bitcoin en particulier – c’est un véritable état d’esprit.
Ils pensent que le Bitcoin constitue une réserve de valeur à long terme et une protection contre le système financier traditionnel. Ainsi, pour les maximalistes du Bitcoin, la volatilité n’est qu’un bruit de fond.
Si vous croyez réellement à l’avenir d’un actif, une thèse de maintien éternel est possible, a déclaré Blumberg.
Mais cela soulève encore des questions pratiques. Veux-tu vraiment dire jamais vendre sous toutes conditions ? Ou voulez-vous dire ne pas vendre pendant vos années de revenus les plus élevés, mais peut-être en tirer parti pendant la retraite ? Ou la transmettre à vos enfants dans le cadre d’un projet successoral ?
Ces questions sont importantes car « ne jamais vendre » n’est pas vraiment un plan de sortie. C’est une conviction.
“La plupart des factures ne peuvent pas être payées en Bitcoin”, a déclaré Blumberg. “Donc, si votre vie est affectée négativement à cause de votre thèse Bitcoin, vous devrez peut-être réévaluer.”
En savoir plus: La volatilité des prix du Bitcoin est-elle une opportunité d’investissement ? Voici comment acheter du Bitcoin.
S’en tenir à votre thèse d’investissement vous aidera à vous guider et sera le signal le plus clair quant au moment de vendre. Mais il existe d’autres situations dans lesquelles l’encaissement est une option viable.
Vous pourriez décider d’encaisser votre crypto quand :
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Votre thèse originale échoue : peut-être que le projet a perdu l’attrait des développeurs, a été écrasé par des concurrents, s’est heurté à des problèmes de réglementation ou, dans le pire des cas, s’est avéré être une arnaque.
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Vous avez besoin d’argent pour atteindre un objectif réel : rembourser des dettes à taux d’intérêt élevé, constituer un fonds d’urgence ou rassembler les derniers milliers de dollars pour l’acompte d’une maison peut être une meilleure utilisation des fonds que de spéculer sur une poignée d’altcoins.
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Vous ne pouvez pas supporter la volatilité : si les fluctuations cryptographiques perturbent votre sommeil ou vous distraient pendant la journée, la position peut tout simplement être trop risquée pour vous.
Beaucoup de gens ne vendent pas pour des raisons disciplinées et rationnelles. Ils vendent parce qu’ils ont eu peur, parce qu’ils se sont ennuyés ou parce qu’ils se sont laissés influencer par l’opinion de quelqu’un d’autre.
Les recherches en finance comportementale ont montré à plusieurs reprises que les investisseurs ont du mal à gérer l’aspect émotionnel de la vente. Un Etude 2023 a trouvé des preuves que les investisseurs en Bitcoin étaient enclins à vendre les gagnants trop tôt et à s’accrocher trop longtemps aux perdants.
Les mauvaises raisons de vendre peuvent inclure :
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Votre ami vous l’a dit.
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Sur les réseaux sociaux, les gens crient que le marché est mort.
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Vous devez vendre quelque chose pour disposer de suffisamment de liquidités pour chasser une autre pièce dont vous venez d’entendre parler.
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Le prix a baissé pendant une semaine et maintenant vous vous sentez nerveux.
Cela ne veut pas dire que toute vente émotionnelle est mauvaise. Mais en règle générale, si la raison de votre vente n’existait pas avant d’ouvrir X ou de consulter une discussion de groupe, ce n’est probablement pas une raison solide.
Oui, vous devez déclarer vos ventes de crypto lorsque vous produisez votre déclaration de revenus annuelle.
Si vous avez vendu plus cher que ce que vous avez payé, cela représente généralement un gain. Si vous vendez moins cher, c’est généralement une perte. Les gains à court terme sur les actifs détenus pendant un an ou moins sont généralement imposés moins favorablement que les gains à long terme sur les actifs détenus pendant plus d’un an.
Vous êtes également imposé si vous convertissez une crypto en une autre. À des fins fiscales, cela signifie généralement que vous êtes traité comme si vous aviez vendu la première pièce et utilisé le produit pour acheter la seconde, ce qui peut déclencher un gain ou une perte en capital même si aucun dollar n’arrive sur votre compte bancaire.
En général, l’IRS traite les actifs numériques comme des biens aux fins de l’impôt fédéral. Le montant sur lequel vous êtes imposé correspond à la différence entre votre coût de base (le prix auquel vous l’avez acheté) et la valeur lorsque vous l’avez vendu. Vous êtes donc imposé sur le gain et non sur la valeur totale de l’actif.
Vous devrez déclarer les transactions sur actifs numériques au moment des impôts, et les courtiers doivent généralement utiliser Formulaire 1099-DA pour les ventes d’actifs numériques aux clients en 2026 et au-delà.
En d’autres termes, les principales bourses comme Coinbase signalent désormais vos informations de ventes de crypto directement à l’IRS, de la même manière que votre société de courtage déclare vos ventes d’actions.
Il est également utile de conserver des registres solides indiquant quand vous avez acheté, ce que vous avez payé, quand vous avez vendu et quels frais ont été impliqués.
En savoir plus: Oui, la crypto est taxée. C’est ici que vous devrez payer.
